购买个人养老金划算吗？专家帮忙算了笔税收账

专家建议税惠政策进一步完善，应兼顾不同收入群体公平性，特别是中低收入群体。

30岁的小白已经有了养老计划。11月4日，《个人养老金实施办法》正式公布，允许个人在已经参加基本养老保险的基础上，再自掏腰包投资一份个人养老金，目前每年的缴费上限是12000元。

截至9月底，全国基本养老保险参保人数已经达到10.47亿人，小白是其中一员。也就是说，包括小白在内的这10亿多人都符合条件，可以自愿选择投资个人养老金。

到底要不要买？收益是一方面，真正引起小白注意的是个人养老金给出的个税优惠。按照财政部和税务总局发布的公告，每年上限12000元的缴费可以在税前据实扣除，现阶段就能享受，等到小白退休领取这笔个人养老金时，需要缴纳3%的税，是个税最低一档税率。

这是否划算？多位专家帮小白“算了账”。

解读1：更多惠及高收入群体

适用个税税率越高，实际优惠力度越大

根据财政部、税务总局发布的公告，投资个人养老金在缴费环节、投资环节、领取环节分别安排了不同的税惠政策。

在缴费环节，按照12000元/年的限额据实税前扣除；在投资环节，投资收益暂不征收个税；在领取环节，缴费及收益均不并入综合所得，单独按照3%的税率计税。

这是典型的“EET”模式，其中，“E”代表免税（Exempting），“T”代表征税（Taxing）。“EET”模式就是在缴费环节、投资环节免税，在领取环节征税。EET也是国际主流模式，除EET模式外，还有TEE、TET等其他7种模式。

小白计算了一下自己的年收入，在扣除免征额、三险一金、专项附加扣除后，得到的应纳税所得额为50000元，适用个税10%一档税率。如果决定从中拿出12000元购买个人养老金，那么这12000元就可以在税前扣除，暂时（到领取养老金之前）不用缴纳个税，相当于现阶段省了1200元个税。