多家银行下架大额存单 中长期产品“缩水”藏玄机

多家银行对3年期、5年期大额存单采取了限制措施。招商银行已在其APP中下架这两款产品，而浦发银行、兴业银行等则表示3年期大额存单额度售罄。尽管部分银行APP仍可查询到相关产品，但购买条件已受到限制。

招商银行的“热销产品”仅包含2年期以内、年化利率低于2.15%的大额存单，与去年3年期产品年化利率达2.9%的情况形成对比。目前，客户若想购买3年期大额存单，只能通过APP的“转让专区”，且额度极为有限，需抢购。至于5年期大额存单，转让市场上已不见其踪影。

除招商银行外，多家银行也对大额存单业务进行了收紧。例如，浦发银行APP未展示3年期、5年期产品，仅剩一款年利率2%、期限1年的100万元起投大额存单。平安银行虽有3年期产品展示，但显示为“售罄”，同样没有5年期产品。农业银行、兴业银行、民生银行等也出现类似情况，3年期产品售罄，且无5年期产品供选择。建设银行虽提供3年期大额存单，但购买条件严格，如需为代发工资客户等。

银行此举源于净息差持续承压。客户存款意愿强烈，尽管银行流动性充足，但资产端投放乏力，压降成本较高的中长期定期存款或存单有助于改善净息差。各大银行年报显示，招商银行、工商银行、建设银行、农业银行、中国银行、交通银行、邮储银行等净息差均有不同程度下滑。

多家上市银行高管在业绩发布会上透露将优化资产负债结构，如中国银行计划加大高成本存款（如协议存款、结构性存款、3年以上大额存单）压降力度，民生银行则强调要拓宽低成本稳定资金来源。

专家认为，今年银行业将继续压降高息存款规模、降低存款利率。只要银行负债成本及净息差压力不减，银行将有动力控制高息存款产品的发行量，同时可能通过缩短存款久期、减少高定价存款占比来调整负债结构。中小银行已持续压降结构性存款规模，同期限大额存单与定期存款利差逐渐收窄，显示银行对高定价存款的偏好减弱。